تحلیلی اختصاصی از خانم اورکا احتشام – مجموعه تحلیلی آموزشی چارتستان
تحلیل تکنیکال با سبک SmartEx
سبک SmartEx ترکیبی از مفاهیم نقدینگی در روش Smart Money و ساختارهای دقیق قیمتی در سبک TRex است. در این متد تمرکز اصلی بر پیشبینی جهت بازار نیست، بلکه رفتار قیمت در نواحی نقدینگی مشخصشده بررسی میشود و ورود تنها در صورتی انجام میگیرد که ستاپ معتبر در تایمفریم پایینتر تشکیل شود.
به بیان سادهتر، در SmartEx ما شکارگر حرکتها نیستیم، بلکه صبورانه منتظر لحظهای میمانیم که بازار نقدینگی را فعال کند و در همان نقطه، معاملهای با ریسکپذیری حداقلی انجام دهیم.
۱. استخراج دقیق سطوح نقدینگی
در تحلیل امروز، چند لول نقدینگی مهم روی نماد PENDLE/USDT شناسایی شد که شامل موارد زیر است:
🔴 نواحی فروش:
-
محدوده ۵.۰۲۸۸ تا ۵.۱۰۳۲ (تایم نقدینگی: روزانه | تایم ستاپ: ۱۵ دقیقه و ۵ دقیقه)
-
محدوده ۴.۸۶۸۱ تا ۴.۹۹۶۹ (تایم نقدینگی: ۴ ساعته | تایم ستاپ: ۳ دقیقه و ۵ دقیقه)
🟢 نواحی خرید:
-
محدوده ۴.۵۷۲۶ تا ۴.۵۷۱۱ (تایم نقدینگی: تایم پایین)
در چارتستان، همانطور که در آموزشهای سبک SmartEx آمده است، هدف ما یافتن واکنشهای قیمت به این محدودههاست، نه پیشبینی جهت آینده.
۲. قاعده ATR در SmartEx
در این متد، پس از برخورد یا «هانت» سطح نقدینگی، قیمت مجاز است تا بهاندازه یک ATR تایم فریم نقدینگی به بالا یا پایین نفوذ کند.
ورود به معامله خارج از این محدوده، بیاعتبار است و از چارچوب مدیریت ریسک خارج میشود.
این قاعده باعث میشود ورودها منظم، منطقی و منطبق با نوسان ذاتی بازار باشند.
۳. تحلیل ستاپهای ورود
🔹 تصویر اول – برخورد قیمت به لول نقدینگی
در تصویر شماره ۱ مشاهده میشود که قیمت دقیقاً به لول نقدینگی مشخصشده برخورد کرده است. این ناحیه بر اساس تایمفریم ۴ ساعته و ساختار کلی بازار انتخاب شده بود.
در چنین حالتی، معاملهگر SmartEx هیچ اقدامی نمیکند تا زمانی که تأیید ستاپ در تایم پایینتر مشاهده شود.
بهطور خاص، ما در این ناحیه انتظار شکلگیری یکی از ساختارهای تغییر فاز قیمتی مانند CHoCH یا BOS را داریم.
🔹 تصویر دوم – برخورد به لول نقدینگی و تشکیل CHoCH تایم پایین
در تصویر شماره ۲ پس از برخورد قیمت به لول روزانه، تغییر کاراکتر (CHoCH) تایم پایین شکل گرفت و موقعیت ورود فعال شد.
با توجه به شرایط حجم و واکنش قیمت، معاملهگر توانست با مدیریت دقیق موقعیت، تارگت 1:3 را دریافت کند.
این نوع از ستاپها در مقاله آموزشی مربوط به راههای ورود به معامله در چارتستان بهصورت کامل تشریح شده است. برای مطالعه آن میتوانید به مطلب مسیرهای ورود به پوزیشن در بازارهای مالی مراجعه کنید.
🔹 تصویر سوم – ورود از تایم پایینتر و تحقق تارگت بزرگتر
در تصویر شماره ۳ شرایط مشابهی دیده میشود با این تفاوت که چوک تایم ۱۵ دقیقهای بسیار بزرگ بود. به همین دلیل ورود از تایم ۵ دقیقه انجام شد تا دقت و نسبت ریسک به ریوارد بهینه شود.
این ستاپ توانست تا تارگت چشمگیر 1:13 حرکت کند که یکی از نمونههای کلاسیک اسمارتکس در تایم فریم پایین محسوب میشود.
در این نقطه، هم نقدینگی تایم بالا جذب شد و هم جریان قیمتی (Flow) تغییر فاز داد.
🔹 تصویر چهارم – بهروزرسانی لولهای نقدینگی
در تصویر شماره ۴ لولهای جدید نقدینگی مشخص شدهاند.
سطح ۴.۸۶۸۱ بهعنوان لول نقدینگی ساعتی تایم پایین و سطح ۵.۰۲۸۸ بهعنوان لول نقدینگی روزانه در نظر گرفته شدند.
همانطور که در نمودار میبینیم، هر دو سطح در محدودهای قرار دارند که احتمال واکنش شدید قیمت در آینده وجود دارد.
در این شرایط، معاملهگر اسمارتکس باید در تایم پایین منتظر تشکیل ستاپ جدید باشد.
۴. تحلیل کندل نقدینگی
در این ساختار، کندلهای نقدینگی دقیقاً در محل شکست ساختار شکل گرفتهاند. کندلهای بزرگ با سایه بلند که نقدینگی را جمع کرده و سپس برگشت سریع دارند، از نوع LQC محسوب میشوند.
برای درک عمیقتر مفهوم کندل نقدینگی، مطالعه مقالهی کندل نقدینگی چیست؟ در سایت چارتستان توصیه میشود.
تأکید بر عدم پیشبینی جهت
در تحلیل SmartEx، ما هیچ سناریوی صعودی یا نزولی ارائه نمیدهیم.
تحلیل صرفاً بر اساس رفتار قیمت در لولهای نقدینگی است و ورود تنها با تشکیل ستاپ مشخص در تایم پایین انجام میشود.
این اصل یکی از تفاوتهای کلیدی SmartEx با تحلیلهای کلاسیک تکنیکال است.
🔸 تحلیل فاندامنتال روز
با بررسی تقویم اقتصادی امروز در سایت ForexFactory، دو خبر مهم مورد توجه قرار دارد:
-
CPI ایالات متحده (شاخص تورم مصرفکننده) – اهمیت: High
-
زمان اعلام: ساعت ۱۷:۰۰ به وقت ایران
-
اثر احتمالی: افزایش نوسان در جفتارزهای مبتنی بر دلار و داراییهای پرریسک از جمله بازار رمزارزها.
-
-
سخنرانی یکی از اعضای فدرال رزرو آمریکا – اهمیت: Medium
-
زمان: ساعت ۲۱:۰۰
-
اثر احتمالی: احتمال اظهارات مربوط به ادامه سیاستهای انقباضی یا اشاره به تورم هسته میتواند موجب افزایش یا کاهش تقاضا برای USD شود.
-
در نتیجه، نوسانات قیمتی PENDLE در این بازهها ممکن است بیشتر از میانگین روزانه باشد.
🔸 تحلیل بنیادی ساختاری
پروژه Pendle Finance در حوزه DeFi فعالیت دارد و تمرکز آن بر ایجاد بازار ثانویه برای ییلد یا بازدهی داراییهاست.
در ماههای اخیر، افزایش نرخ بهره در آمریکا و ثبات نسبی بازار کریپتو باعث شده تقاضا برای پروتکلهای بازدهی مجدد رشد یابد.
از طرفی، در شبکه اتریوم، قفل شدن ارزش (TVL) در پروژههای مشابه افزایش یافته که میتواند در بلندمدت بر ارزش ذاتی PENDLE اثر مثبت بگذارد.
با این حال، رفتار قیمتی در کوتاهمدت کاملاً تابع نقدینگی بازار و حجم معاملات در صرافیهای اصلی است.
🔹 دانستنیهای جالب درباره پندل
-
توکن PENDLE بخشی از اکوسیستم ییلدفایننس است و امکان توکنیزهکردن بازده را فراهم میکند.
-
بیش از ۵۰٪ حجم معاملات روزانه آن در صرافیهای Binance Futures و Bybit انجام میشود.
-
یکی از ویژگیهای خاص این پروژه، وجود Yield Tokenization AMM است که منحصر به تیم توسعه Pendle میباشد.
-
طبق دادههای اخیر DefiLlama، TVL پروژه در حال نزدیکشدن به ۶۰۰ میلیون دلار است که رشد چشمگیری نسبت به سهماهه گذشته محسوب میشود.
🔸 نتیجهگیری
تحلیل امروز نشان داد که PENDLE/USDT پس از برخورد به لول نقدینگی روزانه، با تشکیل ساختار تایم پایین وارد اصلاح شد و ستاپهای دقیق اسمارتکس توانستند تارگتهای 1:3 و 1:13 را به ترتیب محقق کنند.
در چارچوب SmartEx، تمرکز صرفاً بر رفتار قیمت در محدوده نقدینگی و تشکیل ستاپ است. هیچ پیشبینیای از آینده قیمت ارائه نمیشود.
برای مشاهده تحلیلهای روزانه و استفاده از خدمات آموزشی تخصصی، میتوانید به خدمات چارتستان مراجعه کنید.
و اگر قصد دارید سبک SmartEx را در بازار ارزهای دیجیتال و فارکس بهصورت حرفهای بیاموزید، پیشنهاد میشود از مسیر آموزشی آموزش جامع بازار کریپتو در چارتستان دیدن کنید.
🔹 مدیریت سرمایه
در هر معامله، حداکثر ۱٪ از کل سرمایه باید در معرض ریسک قرار گیرد.
تارگت اول باید حداقل نسبت ریسک به ریوارد 1:2 داشته باشد.
پس از رسیدن به تارگت اول، بهتر است بخشی از پوزیشن بسته شده و معامله در حالت ریسک فری قرار گیرد.
با عضویت در گروه های تحلیلی چارتستان می توانید برای بهبود مهارت معاملاتی خود مسیر گام به گام استفاده از دانش نظری را در عمل پیاده کنید و با اطمینان بیشتری روی پندل PENDLE/USDT سرمایه گذاری کنید.